DAX bestätigt die Range – Wall Street sehr flach – Fester US-Feiertag?

Die Aktienmärkte erlebten auch am Dienstag eine Fortsetzung der zweigeteilten Bewegung der letzten Handelstage. Der DAX konnte seine Unterstützung an der 100-Tage-Linie erneut verteidigen und damit die bestehende Seitwärtsrange bestätigen. In den USA zeigten sich die Indizes trotz eines eher ruhigen Handelstages und der anstehenden Feiertagspause weiter in einer engen und sehr flachen Konsolidierungsphase.

Die nahende Feiertagspause zum US-Unabhängigkeitstag am 4. Juli hat traditionell einen positiven Einfluss auf die Märkte, was sich auch dieses Jahr andeuten könnte. Die Handelsspannen bleiben jedoch vorerst eng, da wichtige Wirtschaftsdaten wie der Auftragseingang der US-Industrie und der ISM-Einkaufsmanagerindex für den Dienstleistungssektor noch ausstehen. Zudem wird am Abend das Protokoll der letzten Fed-Sitzung veröffentlicht. Am Mittwoch schließen die US-Börsen aufgrund des Feiertags bereits um 19:00 Uhr und bleiben am Donnerstag ganz geschlossen, was zu einer reduzierten Handelsaktivität führen wird.

Wichtige Termine:

USA – Unabhängigkeitstag – Vorzeitige Schließung um 13:00 Uhr
09:55 Uhr BRD Einkaufsmanagerindex Dienstleistungssektor Juni (endgültig)
10:00 Uhr Eurozone Einkaufsmanagerindex Dienstleistungssektor Juni (endgültig)
11:00 Uhr Eurozone Erzeugerpreise Mai
14:15 Uhr USA ADP Beschäftigungsänderung Juni
14:30 Uhr USA Anträge auf Arbeitslosenhilfe Vorwoche
16:00 Uhr USA Auftragseingang Industrie Mai
(!) 16:00 Uhr USA ISM-Einkaufsmanagerindex Dienstleistungssektor Juni
20:00 Uhr USA FOMC Protokoll

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der DAX konnte weiterhin die neutrale Spanne von der 50-Tagelinie an der 18.4 zur 100-Tagelinie an der 18k verteidigen. Eine Zwischenzone in dieser Range stellt die 18.170. Bei Bruch durch die 18.4 öffnet sich die Erholung zur 18.530 gefolgt, von der 18.7. Bei Bruch durch die 18k wird hingegen das Apriltief zur 17.8 und 17.6 unter Druck gesetzt.

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Weitere interessanten Informationen

Im Trading-Chat verpasst ihr gar nichts mehr an den Märkten!
Was machen die Profis? Der „Commitments of Traders“ (COT)-Report jede Woche aktuell und auf deutsch!
Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden? >> Social Trading

Auftakt mit Schwung und Zweifeln – DAX hält die Range – Fed und EZB im Fokus

Der DAX startete dynamisch ins dritte Quartal, konnte jedoch seine anfänglichen Gewinne nicht in den Handelsschluss überführen, was erneut zu einer eingetrübten Tageskerze führte. Dies spiegelt die fortgesetzte Unsicherheit wider, trotz der sonst typischen Sondereffekte zu Quartalsbeginn wie die Liquiditätszuflüsse und das Ausführen von Sparplänen. Die Seitenwärtsbewegung zwischen der 50- und 100-Tage-Linie hält weiterhin an, und die Marktteilnehmer zeigen sich ziemlich unbeeindruckt von den aktuellen Inflationsdaten, die in Deutschland weiter gesunken sind und sich den Zielvorgaben der EZB annähern. Die übliche Stärke der ersten Julihälfte, die oft durch den US-Unabhängigkeitstag begünstigt wird, wirkt bisher nur recht zögerlich, dürfte den Markt aber noch stabil halten. Es scheint, als würden die Märkte zunehmend die Gründe für eine Fortsetzung der bisherigen Rallye hinterfragen. Der Mangel an neuen Käufern bei aktuellen Hochständen und die Tatsache, dass viele Investoren bereits gut positioniert sind und eine abwartende Haltung einnehmen, könnten hierbei eine Rolle spielen. Zudem fehlen die Unterstützungen durch Aktienrückkäufe, da viele Unternehmen in der sogenannten Blackout-Periode sind.

In diesem Kontext bleibt die Volatilität ein treuer Begleiter der Märkte. Auch im Blickpunkt stehen morgen die Inflationsdaten aus der Eurozone und eine hochkarätig besetzte Diskussionsrunde mit EZB-Chefin Christine Lagarde und Fed-Chef Jerome Powell, die wichtige Einblicke in die zukünftige Geldpolitik liefern könnte.

Wichtige Termine:

11:00 Uhr Eurozone Verbraucherpreise Juli (Vorabschätzung)
(!) 15:30 Uhr Policy panel EZB Lagarde und Fed Powell
16:00 Uhr USA JOLTs Stellenangebote Mai

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Weitere interessanten Informationen

Im Trading-Chat verpasst ihr gar nichts mehr an den Märkten!
Was machen die Profis? Der „Commitments of Traders“ (COT)-Report jede Woche aktuell und auf deutsch!
Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden? >> Social Trading

Quartalsschluss mit starken Divergenzen – Trotzdem weitere Gewinne?

Die Aktienmärkte haben eine Handelswoche hinter sich gelassen, die den Abschluss des Monats und des zweiten Quartals markierte. Während die Woche durch eine enge Handelsspanne charakterisiert war, zeigten sich im gesamten Monat Juni einige bemerkenswerte Trends. Der DAX endete den Monat als einer der Underperformer und verzeichnete deutliche Verluste, während der Nasdaq dank der starken Performance von KI-Technologieaktien fast 7% zulegen konnte. Die Marktbreite hat bedenklich an Kraft verloren. Die Konjunkturdaten aus dem Juni waren mehrheitlich schwach, was sich insbesondere auf Einzelhandelsaktien wie Puma, Walgreens und Levi’s auswirkte, die erhebliche Verluste hinnehmen mussten. Die Herausforderung für die US-Notenbank Fed bleibt, die Konjunktur zu stützen, während gleichzeitig das Inflationsziel von 2% angestrebt wird. Die Sorge um die Konjunktur wächst monatlich, da die Wirtschaft an Schwung verliert.

In die neue Woche und das dritte Quartal starten die Märkte gerne mit einer positiveren Stimmung, unterstützt durch Kapitalzuflüsse und die bevorstehende Feiertagswoche in den USA. Die Parlamentswahlen in Frankreich (Sonntag) bilden jedoch einen (kurzfristigen?) Unsicherheitsfaktor. Es stehen auch wichtige wirtschaftliche Indikatoren an, darunter die Einkaufsmanagerindizes für das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor. Die Veröffentlichungen der Protokolle der Fed und der EZB sowie ein Policy-Panel mit EZB-Präsidentin Lagarde und Fed-Chef Powell werden ebenfalls mit Spannung erwartet. Der Wochenabschluss wird durch den US-Arbeitsmarktbericht gekrönt, der weitere Hinweise auf die Gesundheit der US-Wirtschaft geben könnte. Diese Ereignisse dürften die Marktdynamik in der kommenden Woche maßgeblich beeinflussen und könnten auch die Volatilität wieder erhöhen.

Wichtige Wochentermine:

Montag:
- Quartalsauftakt
- 09:55 Uhr BRD Einkaufsmanagerindex Verarbeitendes Gewerbe Juni (endgültig)
- 10:00 Uhr Eurozone Einkaufsmanagerindex Verarbeitendes Gewerbe Juni (endgültig)
- (!) 14:00 Uhr BRD Verbraucherpreise Juli (Vorabschätzung)
- (!) 16:00 Uhr USA ISM-Einkaufsmanagerindex Verarbeitendes Gewerbe Juni
Dienstag:
- 11:00 Uhr Eurozone Verbraucherpreise Juli (Vorabschätzung)
- (!) 15:30 Uhr Policy panel EZB Lagarde und Fed Powell
- 16:00 Uhr USA JOLTs Stellenangebote Mai
Mittwoch:
- USA – Unabhängigkeitstag – Vorzeitige Schließung um 13:00 Uhr
- 09:55 Uhr BRD Einkaufsmanagerindex Dienstleistungssektor Juni (endgültig)
- 10:00 Uhr Eurozone Einkaufsmanagerindex Dienstleistungssektor Juni (endgültig)
- 11:00 Uhr Eurozone Erzeugerpreise Mai
- 14:15 Uhr USA ADP Beschäftigungsänderung Juni
- 14:30 Uhr USA Anträge auf Arbeitslosenhilfe Vorwoche
- 16:00 Uhr USA Auftragseingang Industrie Mai
- (!) 16:00 Uhr USA ISM-Einkaufsmanagerindex Dienstleistungssektor Juni
- 20:00 Uhr USA FOMC Protokoll
Donnerstag:
- USA Feiertag – Unabhängigkeitstag
- 08:00 Uhr BRD Auftragseingang Industrie Mai
- 13:30 Uhr Eurozone EZB Protokoll
Freitag:
- 08:00 Uhr BRD Industrieproduktion Mai
- 11:00 Uhr Eurozone Einzelhandelsumsätze Mai
- (!) 14:30 Uhr USA Arbeitsmarktbericht Juni
- 16:00 Uhr USA Konsumklima Uni Michigan Juni (endgültig)

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Weitere interessanten Informationen

Im Trading-Chat verpasst ihr gar nichts mehr an den Märkten!
Was machen die Profis? Der „Commitments of Traders“ (COT)-Report jede Woche aktuell und auf deutsch!
Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden? >> Social Trading

Sommerhandel – Schwache US-Verbraucher – Tech als Fels in der Brandung

Die Aktienmärkte zeigen typische Merkmale des Sommerhandels mit geringer Volatilität und engen Handelsspannen. Auffällig war die Underperformance bei Verbrauchswerten wie Walgreens. Die Sorgenfalten aus der Konjunktur und von den US-Verbrauchern werden nicht kleiner. Die ausdauernde Rallye im KI-Tech-Bereich verhindert bisher jedoch Schlimmeres. Der DAX hält sich weiterhin zwischen seiner 50-Tages-Linie und der 100-Tages-Linie. Eine Überquerung der 18.400-Punkte-Marke könnte eine positive Trendwende signalisieren, während ein Fall unter 18.000 Punkte den Weg zu den Apriltiefs öffnen könnte.

Für den Freitag sind wichtige wirtschaftliche Datenpunkte geplant, die zusätzliche Bewegung in die Märkte bringen könnten. Dazu gehören die Einzelhandelsumsätze aus Deutschland für den Monat Mai sowie die PCE-Kernrate aus den USA, ein wichtiger Indikator für die Inflation, der die zukünftige Geldpolitik der Fed beeinflussen könnte. Des Weiteren steht das politische Ereignis in Frankreich an diesem Wochenende im Blickpunkt, bei dem die erste Runde der Parlamentswahlen stattfindet. Das Abschneiden des rechtsextremen Lagers unter Marine Le Pen könnte Implikationen für die europäischen Anleihe- und Aktienmärkte haben.

Wichtige Termine:

08:00 Uhr BRD Einzelhandelsumsätze Mai
14:30 Uhr USA PCE-Kernrate Mai
14:30 Uhr USA Konsumausgaben Mai
16:00 Uhr USA Konsumklima Uni Michigan Juni (endgültig)
Sonntag: 1. Runde Parlamentswahlen in Frankreich

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der DAX bemühte sich nach Bruch der 50-Tagelinie um Stabilitität an der 100-Tagelinie bei 18k. Die übergeordnete 5. Welle (Bewegung von Oktober 2023) droht nun in die Konsolidierung zu gehen, die mehrere Wochen anhalten kann. Die Gegenbewegung bisher im bärischen Muster. Die 18k stellt weiterhin den ersten relevanten Bereich auf Wochensicht. Oberhalb bleibt die Range zur 18.130 aktiv, gefolgt mit der Chance noch die 50-TL bei 18.350 und .400 zu testen. Darüber weitere Aufhellung zur 18.550 und im Anschluss 18.800. Unterhalb wird an der 17.790 und .600 das Apriltief unter Druck gesetzt, mit Chance eine Gegenbewegung einzuleiten. Darunter weitere Eintrübung zur 17.450/.400.

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Weitere interessanten Informationen

Im Trading-Chat verpasst ihr gar nichts mehr an den Märkten!
Was machen die Profis? Der „Commitments of Traders“ (COT)-Report jede Woche aktuell und auf deutsch!
Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden? >> Social Trading

Wall Street wartet – DAX rennt… und hält die Range

Die Aktienmärkte bewegen sich weiterhin in ihren engen Handelsspannen, was für den Sommerhandel nicht unüblich ist. Insbesondere an der Wall Street zeigten sich zur Stunde kaum nennenswerte Veränderungen, während der DAX eine auffällige Volatilität innerhalb seiner etablierten Bandbreite von der 50-Tages-Linie bis zur 100-Tages-Linie um die 18.000-Punkte-Marke zeigte. Sollte der DAX die Marke von 18.400 Punkten stabil überschreiten, könnte dies eine Aufhellung des Marktumfeldes signalisieren. Ein Bruch unter die 18.000-Punkte-Marke hingegen könnte den Weg zu den Tiefstständen vom April ebnen.

Die kommenden Tage könnten durchaus interessante Wendungen bringen, da wichtige wirtschaftliche und politische Indikatoren anstehen, darunter der US Auftragseingang für langlebige Wirtschaftsgüter im Mai sowie die endgültigen US BIP-Daten für das erste Quartal. Ein weiteres wichtiges Ereignis ist das bevorstehende TV-Duell (in der Nacht zum Freitag) zwischen Joe Biden und Donald Trump.

Wichtige Termine:

14:30 Uhr USA Anträge auf Arbeitslosenhilfe Vorwoche
14:30 Uhr USA Auftragseingang langlebiger Wirtschaftsgüter Mai
14:30 Uhr USA BIP Q1 (endgültig)
In der Nacht: TV-Duell Biden – Trump

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Weitere interessanten Informationen

Im Trading-Chat verpasst ihr gar nichts mehr an den Märkten!
Was machen die Profis? Der „Commitments of Traders“ (COT)-Report jede Woche aktuell und auf deutsch!
Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden? >> Social Trading