Falsche Freude an den Märkten?

Die Aktienmärkte zeigen weiterhin eine beeindruckende Stärke, wobei vor allem der Technologieindex Nasdaq mit einem Anstieg von 13% in nur 15 Handelstagen und der Sprung auf das Jahreshoch heraussticht. Dieser Aufwärtstrend wird durch das Eindecken von Leerverkäufen weiter angetrieben, was eine überfällige Konsolidierung bisher verhindert hat. Das Allzeithoch des Nasdaq liegt nun in greifbarer Nähe. Der DAX zeigt mit etwas Verzögerung nun ebenso Stärke und konnte die wichtige 200-Tage-Linie überschreiten. Ein nachhaltiger Durchbruch über diese Marke könnte das Ziel von 16.000 Punkten wieder in den Vordergrund rücken.

Interessanterweise spiegeln die aktuellen Wirtschaftsdaten, wie die US-Erzeugerpreise, die weiterhin deutlich fallen, ein gemischtes Bild wider. Dieser stärkste Rückgang seit 2020 wirft Fragen auf: Ist der rasche Rückgang der Inflation und der Ölpreise wirklich ein positives Zeichen für die Wirtschaft, oder könnten diese Entwicklungen Vorboten einer drohenden Rezession sein? Die Märkte feiern momentan den Erfolg der Inflationsbekämpfung, doch es bleibt die Sorge, dass der Preis dafür ein wirtschaftlicher Abschwung sein könnte.

Wichtige Termine:

  • 14:30 Uhr USA Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe Vorwoche
  • 14:30 Uhr USA Philadelphia-Fed-Index November
  • 15:15 Uhr USA Industrieproduktion Oktober

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der Blick zum Wochenchart, wo der DAX die Supportzone 14.8/14.6 verteidigen und eine deutliche Gegenbeweung bis zur nächsten Widerstandszone an der 15.4 einleiten konnte. Ein übergeordneter bullischer Durchbruch ist dies noch nicht. Ein 5-Weller wurde abgeschlossen und eine Konsolidierung zur 15k sollte nun eingeplant werden. Oberhalb der Zone um 15.220 bleibt jedoch weiter der Cluster zur 15.290 und anschließend .370 aktiv. Bei Bruch folgt an der 15.450/.600 die erste größere Widerstandszone. Anschließend der Türöffner 15.8/16k. Unterhalb wäre hingegen die Spanne für die Konsolidierung zur 15k/14.950 geöffnet. Bei Bruch droht wieder die Eintrübung zur Supportzone 14.8/14.6.

Xetra-DAX Wochenchart

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Im Trading-Chat werdet ihr über die charttechnischen Veränderungen stets aktuell informiert.

Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden?

Rallye setzt sich fort, aber Vorsicht geboten

Die Aktienmärkte erlebten eine weitere Aufwärtswelle, getrieben durch überraschend positive Inflationsdaten aus den USA. Der Nasdaq verzeichnete in nur 14 Handelstagen einen beeindruckenden Anstieg von über 12,5%. Auch der DAX zeigt Stärke und hat nun die Abwärtstrendlinie übersprungen und sich seiner 200-Tage-Linie genähert. Diese Marktbelebung wird durch einen Short-Squeeze weiter angeheizt, bei dem Anleger, die auf fallende Kurse gewettet hatten, nun gezwungen sind, ihre Positionen zu schließen.

Die neuesten US-Inflationsdaten deuten darauf hin, dass die Federal Reserve mit ihren Maßnahmen zur Inflationsbekämpfung auf dem richtigen Weg sein dürfte. Die ersten Prognosen, dass die Inflation bereits im Jahr 2024 wieder das Ziel von 2% erreichen könnte, verstärken den Optimismus. Trotzdem bleibt Vorsicht geboten. Während die Märkte wieder auf ein Goldlöckchen-Szenario mit „Soft Landing“ der Wirtschaft hoffen, besteht auch das Risiko eines stärkeren Abschwungs aufgrund des vorangegangenen massiven Straffungszyklus. Die geldpolitischen Maßnahmen wirken oft mit Verzögerung, und ihre vollen Auswirkungen sind möglicherweise noch nicht sichtbar.

Wichtige Termine:

  • 03:00 Uhr China Industrieproduktion Oktober
  • 11:00 Uhr Eurozone Industrieproduktion September
  • 14:30 Uhr USA Erzeugerpreise Oktober
  • 14:30 Uhr USA Einzelhandelsumsatz Oktober
  • 14:30 Uhr USA Empire State Manufacturing Index November

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der Blick zum Wochenchart, wo der DAX die Supportzone 14.8/14.6 verteidigen und eine deutliche Gegenbeweung bis zur nächsten Widerstandszone an der 15.4 einleiten konnte. Ein übergeordneter bullischer Durchbruch ist dies noch nicht. Ein 5-Weller wurde abgeschlossen und eine Konsolidierung zur 15k sollte nun eingeplant werden. Oberhalb der Zone um 15.220 bleibt jedoch weiter der Cluster zur 15.290 und anschließend .370 aktiv. Bei Bruch folgt an der 15.450/.600 die erste größere Widerstandszone. Unterhalb wäre hingegen die Spanne für die Konsolidierung zur 15k/14.950 geöffnet. Bei Bruch droht wieder die Eintrübung zur Supportzone 14.8/14.6.

Xetra-DAX Wochenchart

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Im Trading-Chat werdet ihr über die charttechnischen Veränderungen stets aktuell informiert.

Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden?

Warten auf die US-Inflationsdaten…

Die neue Handelswoche begann an den Aktienmärkten mit einer ruhigen Note. Der deutsche Leitindex DAX konnte moderate Gewinne verbuchen, während das Fehlen signifikanter Wirtschaftsnews den Marktakteuren wenig neue Orientierung bot. Die Anleger richten nun ihre Aufmerksamkeit gespannt auf die bevorstehenden US-Inflationsdaten, die am Dienstag um 14:30 Uhr MEZ veröffentlicht werden und womöglich frischen Wind in die Segel der Börse bringen könnten. Die Erwartungshaltung ist gemischt: Experten prognostizieren, dass die Gesamtinflation nachgeben könnte, was generell als positives Zeichen gewertet werden würde. Gleichzeitig wird befürchtet, dass die Kerninflation – die volatilere Energie- und Nahrungsmittelpreise ausschließt – hartnäckig auf einem erhöhten Niveau verharren könnte. Die jüngste Markterholung könnte unter Druck gesetzt werden, wenn die Zahlen über den Prognosen liegen und damit die Inflationsbekämpfung der Notenbanken komplizierter erscheinen lassen.

Zudem stehen die ZEW-Konjunkturerwartungen in Deutschland im Fokus, die als Frühindikator für die wirtschaftliche Entwicklung des Landes gelten und die Stimmung der Finanzmarktteilnehmer mitbestimmen. Eine positive Stabilisierung wird auch hier erwartet.

Wichtige Termine:

  • 11:00 Uhr BRD ZEW-Konjunkturerwartungen November
  • 11:00 Uhr Eurozone ZEW-Konjunkturerwartungen November
  • 11:00 Uhr Eurozone BIP Q3 (2. Veröffentlichung)
  • 14:30 Uhr USA Verbraucherpreise Oktober

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der Blick zum Wochenchart, wo der DAX die Supportzone 14.8/14.6 verteidigen und eine deutliche Gegenbeweung bis zur nächsten Widerstandszone an der 15.4 einleiten konnte. Ein übergeordneter bullischer Durchbruch ist dies noch nicht. Ein 5-Weller wurde abgeschlossen und eine Konsolidierung zur 15k sollte nun eingeplant werden. Oberhalb der Zone um 15.220 bleibt jedoch weiter der Cluster zur 15.290 und anschließend .370 aktiv. Bei Bruch folgt an der 15.450/.600 die erste größere Widerstandszone. Unterhalb wäre hingegen die Spanne für die Konsolidierung zur 15k/14.950 geöffnet. Bei Bruch droht wieder die Eintrübung zur Supportzone 14.8/14.6.

Xetra-DAX Wochenchart

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Im Trading-Chat werdet ihr über die charttechnischen Veränderungen stets aktuell informiert.

Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden?

Gewinnmitnahmen in den Wochenschluss?

Die Märkte zeigten sich am Donnerstag uneinheitlich, wobei der DAX seine jüngste Underperformance weiter aufholen konnte. Nachdem der deutsche Leitindex ein Plus verzeichnen konnte und sich der kritischen Marke des 200-Tage-Durchschnitts (ema200) näherte, wartet der Markt darauf, ob diese technische Schwelle als Auftakt für eine Konsolidierung genutzt wird. An der Wall Street wurden am Abendd die Kommentare von Jerome Powell, dem Vorsitzenden der Federal Reserve, während einer Diskussionsrunde verarbeitet. Die längste Gewinnserie seit fast zwei Jahrzehnten könnte durch die neuen Hinweise auf die künftige Richtung der Geldpolitik zu einem Ende kommen.

Für Freitag kündigt sich mit dem Verbrauchervertrauen der Universität Michigan ein letzter Impulsgeber für diese Woche an. Die neuen Daten bieten Einblicke in das Konsumklima und sind besonders im Hinblick auf die Inflationserwartungen in den USA von Bedeutung. Diese könnten frische Impulse für die Märkte liefern, da sie Rückschlüsse auf das Verbraucherverhalten und die Preisentwicklung zulassen.

Wichtige Termine:

  • 13:30 Uhr Interview mit EZB-Präsidentin Lagarde
  • 16:00 Uhr USA Konsumklima Uni Michigan November (vorläufig)

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der Blick zum Wochenchart, wo der DAX die Supportzone 14.8/14.6 verteidigen und eine erste deutliche Gegenbeweung einleiten konnte. Ein bullischer Durchbruch ist dies noch nicht. Oberhalb der Zone um 15.050 steht ein erster Cluster zur 15.290. Anschließend folgt an der 15.450/.600 die erste größere Widerstandszone. Bei Bruch Chance auf 16k. Unterhalb wäre hingegen die Spanne zur 14.8 wieder aktiv. Nachfolgend die 14.560.

Xetra-DAX Wochenchart

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Im Trading-Chat werdet ihr über die charttechnischen Veränderungen stets aktuell informiert.

Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden?

Wall Street wird müde – DAX holt auf

Am Mittwoch behielten die Aktienmärkte ihren etablierten Kurs bei, trotz Signalen, dass eine Konsolidierung bevorstehen könnte. Die Wall Street zeigt sich nach der beeindruckenden Rallye weiterhin stabil, lässt allerdings eine Verringerung des Handelsvolumens und schwindende Kursausschläge erkennen – beides potenzielle Vorboten einer Marktwende. Der DAX hingegen verbesserte seine Position, wobei der Sprung auf das Wochenhoch die fünfte Welle der Elliott-Wave-Theorie markierte und ein Minimalziel erreichte. Diese Bewegung könnte ein Hinweis darauf sein, dass auch der deutsche Leitindex kurz vor einer größeren Konsolidierung stehen dürfte.

Investoren blicken nun gespannt auf die bevorstehende Diskussionsrunde mit Jerome Powell, dem Vorsitzenden der Federal Reserve, welche für morgen Abend angesetzt ist (LIVE bei mir). In einer Woche mit einem ansonsten überschaubaren Wirtschaftskalender könnte dieses Event wichtige Hinweise auf die zukünftige Geldpolitik liefern und somit die nächsten Schritte der Marktteilnehmer beeinflussen.

Wichtige Termine:

Hinweis: Hole mehr aus Trading-Portal.NET und aktiviere Deinen Informationsvorsprung mit Trading-Portal.NET Premium. Alle Vorteile ansehen.

Trading-Portal.NET Newsletter abonnieren:

Der Blick zum Wochenchart, wo der DAX die Supportzone 14.8/14.6 verteidigen und eine erste deutliche Gegenbeweung einleiten konnte. Ein bullischer Durchbruch ist dies noch nicht. Oberhalb der Zone um 15.050 steht ein erster Cluster zur 15.290. Anschließend folgt an der 15.450/.600 die erste größere Widerstandszone. Bei Bruch Chance auf 16k. Unterhalb wäre hingegen die Spanne zur 14.8 wieder aktiv. Nachfolgend die 14.560.

Xetra-DAX Wochenchart

Xetra-DAX Tageschart:
Der Blick zum kurzfristigen Chartbild, um die untergeordneten Marken besser zu erkennen.

Kurzum für den Tageschart:

Es ist eine „Premium-Mitgliedschaft“ erforderlich, um den kompletten Inhalt anzuzeigen. Ebenso erhältst du damit Zugriff auf das Trading-Portal.NET Dashboard.

Du bist bereits Premium-Mitglied? Dann logge dich einfach ein!

Der Ausblick im Videoformat

Im Trading-Chat werdet ihr über die charttechnischen Veränderungen stets aktuell informiert.

Möchtet ihr die Trades der Profis kostenlos & vollautomatisch nachbilden?